Los créditos hipotecarios UVA volvieron a ser noticia durante el Gobierno de Javier Milei: según el Banco Central (BCRA), se otorgaron cerca de 12.000 líneas en lo que va del 2025, superando los 11.000 de todo 2024.
Pero, ¿qué hay que tener en cuenta antes de tomar un préstamo para la vivienda?
Créditos hipotecarios: qué hay que tener en cuenta
Según el analista económico Damián Di Pace, "los bancos han incrementado las tasas para cubrir los costos de fondeo. Los depósitos suelen ser a corto plazo, 30 días, mientras que los créditos UVA se otorgan a largo plazo, 20 a 30 años, generando un descalce que los bancos compensan, subiendo las tasas hasta 3,1%, pasando del 5,5% a 8,6% en promedio".
"La demanda de créditos uva ha crecido. Se proyecta triplicar las operaciones en 2025, alcanzando 30.000 préstamos, pero los bancos tienen una capacidad de préstamo limitada. Para controlar esta demanda, han elevado tasas", completa.
Antes de tramitar un hipotecario, Di Pace recomienda tener en cuenta, en primer lugar, que "las cuotas iniciales son más bajas que en préstamos a tasa fija, lo que facilita el acceso a familias con ingresos medios o bajos. Por ejemplo, la cuota puede ser hasta un tercio de un crédito tradicional, permitiendo a más personas calificar".
"Las cuotas y el capital adeudado se ajustan según el índice de inflación. Parecería ser que por los próximos 3 años estaría contenida esta variable, pero es difícil proyectar a 20 o 30 años"
El experto añade que, "a su vez, si los salarios no crecen al mismo ritmo que la inflación, la cuota puede llegar a consumir un porcentaje más grande que tus ingresos"
"Antes de tomar un crédito UVA, evaluá tu capacidad financiera, la proyección de ingresos y el escenario económico", resalta.
Cuánto se demora comprar un departamento invirtiendo
Di Pace señala que "a diferencia del interés simple, donde solo se genera renta sobre el capital inicial, el interés compuesto genera ganancia sobre el capital inicial y los intereses acumulados en periodos anteriores".
"Si dejás que los intereses se reinviertan, tu saldo aumentará de manera progresiva cada año, ya que los intereses generados en cada periodo se suman al capital y en el siguiente periodo genera más interés", completa.
Como ejemplo, plantea una inversión de 100 dólares mensuales, con una tasa anual del 5% –similar a un bono del Tesoro de EE.UU.– y rendimiento de interés compuesto a a 5, 10, 20, 30 y 40 años. Y calcula la rentabilidad y qué bien podría adquirirse con ella en Argentina:
- "A los 5 años, tendrías 6.806 dólares y te podrías comprar un auto usado"
- "A los 10 años, obtendrías 15.557 dólares y te podrías comprar una cochera"
- "A los 20 años, 39.673 dólares y te podrías comprar un terrenito"
- "A los 30 años, 79.665 dólares y tendrías un departamento de renta para tu jubilación"
- " A los 40 años, tendrías 145.104 dólares y los podrías cambiar a valor constante por un departamento de 3 ambientes"
"También podrías no elegir ninguna de las opciones que aclaramos recién y seguir capitalizando tu inversión con tu capital inicial y que los rendimientos se conviertan en ingresos pasivos para tu jubilación o tu empleo", dispara Di Pace.
